Relações dinâmicas entre preços da soja brasileira

Resumo

Utilizando-se modelos auto-regressivos integrados de médias móveis (ARIMA) e análise espectral, estudaram-se relações dinâmicas e relações causais entre preços de soja em três níveis de comercialização: internacional (bolsa de Rotterdam), atacadista (cidade de São Paulo) e de produtor (Estado de São Paulo). Encontraram-se relações causais do nível internacional para o nível de produtor e interdependência entre os preços nos níveis de atacado e de produtor. As influências sobre o preço do produtor ocorrem em baixas frequências, enquanto as influências em sentido inverso ocorrem em altas frequências.